Как привлечь инвестиции в бизнес

Предлагаем статью на тему: "как привлечь инвестиции в бизнес" с комментарием от профессионального юриста.

Прекрасно, когда у предпринимателя хватает средств, необходимых для ведения дел. Но так бывает далеко не всегда. В 9 случаях из 10 предприниматель вынужден изыскивать сторонние ресурсы для вложения в свой бизнес. Для этого следует тщательно продумать и спланировать возможные пути поиска финансовых вливаний и максимально обезопасить себя.

Рассмотрим варианты привлечения дополнительных финансов. Проанализируем, кто может выступить в роли инвестора. Постараемся оказать практическую помощь нуждающемуся в финансировании предпринимателю, составив пошаговое руководство по поиску инвестора.

Инвестиция – это стороннее вливание финансовых средств в определенный проект, программу, начинание на долговременной основе, рассчитанное на отсроченное получение прибыли.

Зачем предпринимателям могут понадобиться посторонние средства, ведь потом придется делиться прибылью? Цель, с которой бизнесмен может пригласить других финансово поучаствовать в его «детище», может быть одной из следующих:

  • рост и развитие текущей деятельности;
  • привлечение дополнительных или недостающих ресурсов;
  • увеличение основных активов;
  • освоение технологий;
  • вступление в новые области бизнеса.
Видео (кликните для воспроизведения).

По степени участия в проекте инвестиции могут быть:

  • портфельными – средства вкладываются в группу проектов, причем сразу в нескольких бизнес-сферах или в разных организациях;
  • реальными – капитал предназначен для финансирования конкретного проекта с целью получения реальной прибыли.

По особенностям вкладчика инвестиции можно разделить на:

По нюансам финансируемого проекта выделяют инвестиции:

По возможности инвестора контролировать свои вложения:

Варианты привлечения инвестиций на разных стадиях проекта

Чтобы получить деньги на свой проект, он должен показать свою состоятельность. А для того чтобы проект заработал, нужны деньги. Как выбраться из этого замкнутого круга? Для каждого этапа функционирования проекта будет целесообразнее привлекать инвестиции из разных источников.

Кроме частных вложений, предпринимателя могут инвестировать банки или же государство.

Государственные инвестиции «заточены» под конкретные программы. Правила их очень строги и не подлежат корректировке. В большинстве своем эти программы рассчитаны на производственные компании, поэтому воспользоваться поддержкой государства может далеко не каждый предприниматель. Как правило, государственные деньги предназначены на закупку оборудования, материалов, транспортные расходы. Средства на оплату труда, рекламу и другие расходы предпринимателю нужно будет искать самостоятельно.

Банковские инвестиции, то есть кредиты «под бизнес» не дадут любому желающему. Для того чтобы взять деньги под конкретное дело, оно должно быть уже начато либо заемщик должен иметь другой стабильный доход. Это связано с необходимостью выплачивать банковские проценты.

Частные инвестиции – наиболее перспективные спонсоры для начинающего предпринимателя. Среди многочисленных видов компаний и фондов, готовых оказать финансовое содействие на любом этапе проекта, любой бизнесмен может найти подходящий именно ему.

Одной из удобных для начинающих бизнесменов форм инвестирования являются бизнес-инкубаторы – организации, которые специализируются на финансировании и поддержке предпринимателей в начале их бизнес-пути.

В рамках «инкубатора» бизнесмен может получить в аренду помещение на льготных условиях, ему помогут с бухгалтерией и юридическим сопровождением, окажут консультационные услуги.

Если предприниматель поставил себе цель привлечь инвестиционный капитал, перед ним начинается непростой путь, который ему придется пройти шаг за шагом.

Изображение - Как привлечь инвестиции в бизнес proxy?url=http%3A%2F%2Fwww.forbes.ru%2Ffiles%2Fpresets%2F190_190%2Fforbes_import%2Fra%2Frahimberdiev_moisklad__vid145419e

Сегодня «МойСклад» состоялся как бизнес. Но нам пришлось пройти долгий путь, многому научиться и даже отказаться от изначальной идеи. История началась в 2007 году, когда мы с Олегом Алексеевым, который, как и я, специализировался на создании продуктов для нефтяной отрасли, решили попробовать свои силы в собственном бизнесе. Имея перед глазами «икону» — компанию 37signals, продающую веб-приложения для бизнеса, — мы загорелись идеей сделать нечто подобное.

Помогла привычка изучать западный рынок: еще в 2007 году будущая популярность SaaS-приложений на российском рынке для нас была очевидна. Не возникло особых проблем и с выбором ниши: торговля оказалась отличным вариантом. Но вскоре выяснилось, что программа исключительно для складского учета практически не востребована. А вот продукт, позволяющий полноценно управлять всеми процессами торговли, очень нужен. В результате «МойСклад» превратился в полнофункциональный сервис, способный удовлетворить потребности и интернет-магазина, и небольшой розничной сети.

Сервис такого уровня весьма дорогой в разработке и запуске. Да и продавать его непросто, так как ориентация на b2b требует доверия со стороны потенциальных клиентов. В 2007 году инвестиционное поле в России было слабо освоено. Мы перепробовали множество вариантов — от личных контактов до обращения в инвестфонды. Помощь пришла с неожиданной стороны: инвесторы нашлись в результате участия в одном из обсуждений в профессиональной сети LinkedIn. В 2008 году эстонский фонд Ambient Sound Investments (владельцы — основатели Skype) согласился вложить $200 000 в обмен на получение 30% нашей компании. Помогло территориальное расположение фонда. Эстония — достаточно продвинутая в сфере IT страна, там сравнительно небольшой внутренний рынок и активный интерес к глобальным трендам. Поэтому концепция сервиса «МойСклад», разработанная с учетом конъюнктуры западного рынка, показалась фонду заслуживающей доверия.

Видео (кликните для воспроизведения).

Второй раунд инвестирования начался в 2011 году, когда долю Ambient Sound Investments выкупила компания «1С». Думаю, что мой опыт первопроходца в сфере «облачных» стартапов и солидная практика в качестве разработчика программного обеспечения позволяют мне дать несколько действенных советов тем, кто находится в начале трудного, но увлекательного пути.

Стоит объективно оценить идею будущего проекта по трем ключевым параметрам:

  • Какая проблема решается?
  • Как именно она решается?
  • Как получить выручку?
Читайте так же:  Порядок начисления алиментов

И только убедившись, что ваша идея отвечает этим требованиям, стоит переходить к этапу подготовки бизнес-плана. Достаточно надежный путь — заимствование идей и трендов с западного рынка, этот способ позволяет существенно снизить собственные риски, а значит, и риски инвестора.

Второй немаловажный момент — максимально быстрое создание бета-версии, или прототипа продукта с последующим запуском. Кстати, если говорить о нашем опыте именно на этом этапе, сейчас бы мы сделали по-другому — запустили бы за два-три месяца первую версию с минимальным функционалом и не тратили бы много времени на подготовку продукта с лишними опциями. Как показывает практика, даже «урезанной» версии достаточно, чтобы понять, есть ли спрос на продукт и что требует доработки.

Сейчас процесс поиска инвестора стал гораздо проще, чем во времена, когда мы начинали бизнес. Помимо внушительного количества различных бизнес-инкубаторов, инвестиционных фондов, частных инвесторов появилось множество тематических мероприятий. Их формат позволяет стартаперам быстро получить необходимый фидбэк, пообщаться с экспертами, обзавестись полезными контактами и связями. Кроме того, сейчас проводится множество конкурсов, победители которых получают финансовую поддержку от инвесторов. Как раз так произошло с нами — мы подали заявку на участие в инвестиционном форуме и открытом конкурсе Web Ready и вышли в финал, где нас уже заметили представители компании «1С».

Вопрос документации для многих стартаперов является весьма острым. Многие теряются, увидев внушительные списки требуемых инвестфондом документов. Я считаю, что на первом этапе достаточно грамотной и емкой презентации, в которую должна входить вся нужная инвесторам информация, а также карта расходов и доходов. Инвесторы — опытные люди, склонные трезво оценивать поступающие заявления и цифры. Оптимистичные прогнозы стартаперов они сразу делят на десять.

А вот что по-настоящему важно для успеха проекта, так это команда. Особенно в сфере IT, где человеческий фактор зачастую играет решающую роль. Члены команды должны по-настоящему «гореть» одной идеей, быть готовы к длинным сериям неудач, безденежью, неизвестности, постоянным переменам. Кроме того, очень важно, чтобы участники равномерно «закрывали» направления разработки, продвижения и продаж продукта. Это позволит проекту не просто выжить, но и развиваться быстрее.

С точки зрения инвесторов, серьезным плюсом является наличие у команды опыта запуска аналогичных проектов в прошлом. Если же его нет — лучше, как в нашем случае, выходить с прототипом продукта.

Распределение инвестиционных средств в стартапе должно происходить с учетом текущей стадии развития. Если продукт еще не реализован, практически все должно вкладываться в разработку, чтобы как можно быстрее (в идеале за пару месяцев) запустить хотя бы бета-версию. Это позволит получить пул первых клиентов, пусть не приносящих поначалу большой прибыли, но формирующих столь важную пользовательскую аудиторию и доверие к новинке на рынке. После запуска необходимо сосредоточить усилия на поиске оптимальной финансовой модели, а денежные средства перенаправить на рекламу и продвижение.

Многие стартаперы, начиная свой путь в бизнесе, плохо себе представляют, какие перемены может принести в их жизнь этот шаг. Между тем психологическая готовность, зрелость — один из ключевых факторов успеха. Не секрет, что многие проекты выживали едва ли не исключительно благодаря непоколебимой вере их основателей в свои идеи и неиссякаемому упорству на пути к поставленным целям. Итак, первое, к чему стоит быть готовым — это постоянные перемены и нестабильность, в том числе и финансовая. Впрочем, для меня это отсутствие скуки является скорее плюсом стартапа. Постоянный драйв, освоение новых горизонтов, изменение продукта, рост компании — все это дает стимул двигаться дальше. И стартапер обязательно должен обладать двумя качествами, на первый взгляд взаимоисключающими: упорством и гибкостью.

Главная ошибка — неверная оценка собственной идеи или продукта. В этом вопросе крайне важна объективность, так как человек, влюбленный в свою идею, порой не способен осознать, что на самом деле она бесполезна, то есть не решает фактической проблемы. Диcтанцироваться от личного отношения к проекту бывает очень сложно, но научиться это делать просто необходимо для тех, кто хочет добиться настоящего успеха.

Все думают, как повлиять на решение инвесторов. Я считаю, что помочь могут только факты. Инвесторы мыслят категориями прибыли и выгоды, прочно стоят на земле, поэтому в ходе переговоров лучше оперировать фактическими бизнес-показателями. Тут пригодится и статистика, свидетельствующая о развитии компании и росте клиентской базы, и общая информация, прогнозы по рынку в целом.

А вообще стартапы всегда останутся областью, которую крайне трудно прогнозировать. Но пожалуй, именно в этом их главный интерес.

Почти 90% современных стартапов используют для развития внешнее финансирование. При этом наибольший интерес для предпринимателей представляет поиск прямых инвесторов, которыми могут оказаться как частные лица, так и крупные компании. Этот формат сотрудничества более безопасный в сравнении с получением кредита, поскольку избавляет от обязательств возврата средств. С другой стороны, если вы задумываетесь о том, как привлечь инвестиции в бизнес, необходимо понимать для чего и сколько требуется денег, как отличить надежного партнера и заключить выгодное для обеих сторон соглашение.

Изображение - Как привлечь инвестиции в бизнес proxy?url=https%3A%2F%2Fardma.ru%2Fmedia%2Fk2%2Fitems%2Fcache%2Fc3698948bbef8e01b61b372d4a29088b_L

Прежде всего, рассматривая вопрос где найти инвестора, необходимо определить какие инвестиции необходимы вашему бизнесу. На практике различают следующие виды инвестиций для получателя:

  • Стартовые – это могут быть средства, необходимые для разработки и тестирования продукта, закупки оборудования или запуска производства.
  • На развитие – расширение предприятия, внедрение новых видов продукции, ремонт или реконструкцию оборудования.
Читайте так же:  Особенности открытия автокредита для юридических лиц

В зависимости от типа инвестора также различают:

  • Государственные – из государственных фондов или бюджета;
  • Частные – средства физических лиц и бизнес ангелов;
  • Корпоративные – финансирование со стороны компаний или инвестиционных фондов;
  • Институционные – банковские инвестиционные структуры и финансовые учреждения;
  • Иностранные – деньги зарубежных компаний.

По формату реализации инвестиции бывают:

  • Реальные – участки земли, производственные предприятия, оборудование, авторские права, лицензии, патенты.
  • Финансовые – денежные средства, ценные бумаги.

В условиях современного рынка поиск инвестора не вызывает особых сложностей. Для этого существует целый ряд бизнес площадок, где вы можете представить свой проект. Это могут быть:

  • Краудфандинговые платформы – тут вы можете найти одного или сразу несколько частных инвесторов как для старта компании, так и для ее развития. В обмен на инвестиции, полученные на таких ресурсах, вы должны будете предоставить вашим инвесторам бонусное вознаграждение, например, образец продукта. Недостатком этого канала является необходимость раскрытия вашей идеи общественности, что может быть использовано конкурентами.
  • Площадки для поиска инвесторов – в отличие от краудфандинга тут вы сможете найти настоящих бизнес партнеров, которых интересует доля участия в проекте. Этот канал подходит не только для новых, но и для традиционных видов бизнеса.
  • Личные связи – если бизнес не требует больших вложений, вы можете привлечь к партнерству знакомых или родственников.
  • Общественные бизнес-мероприятия – посещая семинары, выставки и тренинги по бизнесу, а также участвуя в тематических конференциях и форумах, вы сможете завязать множество полезных знакомств и привлечь внимание профессиональных инвесторов.

Привлечение инвестиций также рискованно для предпринимателей, как и для инвесторов. Ошибка в выборе партнера может привести к тому, что он может прекратить финансирование, продать свою долю управления или лишить вас права управления вашим бизнесом, усомнившись в правильности ваших действий и перспективности предприятия. А потому необходимо не только внимательно оценить надежность инвестора, но и грамотно взаимодействовать с ним на всех этапах сотрудничества.

Рассматривая вопрос как найти инвестора для бизнеса, очень важно не гнаться за любым источником финансирования. Чтобы ваш проект действительно развивался, инвестор должен видеть в нем не только прибыль, а быть заинтересован в идее и лучше, если он будет разбираться в вашей сфере деятельности. Помимо этого, уделите внимание таким качествам:

  • Опыт инвестирования – если частный инвестор вкладывает деньги в бизнес впервые, он не всегда может грамотно оценить ситуацию и велика вероятность, что он будет совершать импульсивные действия, негативно отражающиеся на вашем предприятии. Даже если перед вами опытный инвестор, прежде чем начать взаимодействие, ознакомьтесь с проектами, которые уже финансируются с его помощью.
  • Наличие связей – влиятельный инвестор может помочь не только с финансированием, но и с получением информационной и правовой поддержки.

Инвестиционное предложение и его отличие от бизнес-плана

Выделив для себя нескольких инвесторов, перед тем как обратиться за помощью, вы должны подготовить презентацию своего бизнеса. Для этого используются бизнес-план и инвестиционное предложение. Отличия этих документов заключаются в следующем:

  • Бизнес-план – подробное описание бизнеса и его процессов. Фактически – это пошаговое руководство по реализации бизнеса, используемое не только для привлечения финансирования, но и при решении организационных вопросов.
  • Инвестиционное предложение – представительский документ, позволяющий инвестору оценить рентабельность сотрудничества с вами. Он составляется на основе бизнес-плана и предлагаемых вами условий сотрудничества.

Структура инвестиционного предложения выглядит следующим образом:

При подаче документов потенциальному инвестору основным выступает инвестиционное предложение, а бизнес-план подается вместе с приложениями к нему. Также в приложении могут подаваться:

  • Рекомендательные письма;
  • Финансовая отчетность;
  • Графики показателей;
  • Каталоги и реклама продукции;
  • Контактные данные руководящего состава;
  • Копии договоров аренды, кредитов, лизинга;
  • Данные налоговой инспекции о задолженностях.

Задумываясь о том, как привлечь инвестиции в малый бизнес, многие убеждены что средства можно получить даже при наличии одной лишь идеи. В этом случае потенциальный инвестор чаще всего задаст вам вопрос: зачем ему нужны вы? Никто не захочет вкладываться в то, чего не существует. А потому вы просто обязаны иметь некоторое основание – образцы продукта и результаты его тестирования, стартовую клиентскую базу, материально-техническое оснащение, реализованное за счет ваших личных средств, команду специалистов и управленцев.

Поиск инвесторов всегда должен осуществляться параллельно с развитием бизнеса. При этом работать необходимо сразу с несколькими потенциальными партнерами, чтобы вы также могли иметь возможность выбора. В ходе ведения переговоров необходимо четко представлять свои цели. Недопустимо:

  • Просить неопределенные суммы денег – должна быть точно названа и обоснована сумма инвестиций.
  • Предлагать инвестировать в рекламу продукта – это указывает на недееспособность выбранной стратегии бизнес-проекта и невостребованность продукта.
  • Демонстрировать потенциальному инвестору, что у вас есть другие проекты, и тем более, говорить, что текущий проект может быть передан в управление наемному топ менеджеру.
  • Скрывать от инвестора бизнес-идею проекта.
  • Желать большего, чем требуется на текущем этапе. Так, если для вашего стартапа нет необходимости открытия огромного офиса в центре города, ни один инвестор не даст денег на его покупку.

Чтобы в ходе переговоров инвестор заинтересовался вашим предложением вы должны придерживаться следующих правил:

  • Покажите почему инвестировать в ваш проект выгоднее, чем в другие источники пассивного дохода (депозиты, ПИФы, недвижимость).
  • Демонстрируйте собственную ценность как специалиста. Инвестор должен понимать, что построить бизнес с вами будет значительно проще.
  • Собственный опыт в сфере вашего бизнеса вы должны позиционировать как дополнительное преимущество, а не как причину выбора идеи проекта.
  • Вы должны четко понимать конкурентное преимущество вашего продукта, которое не должно быть легко воспроизводимо другими участниками рынка.
Читайте так же:  Какая нужна справка для расчета больничного листа

Получив согласие и встречное предложение от инвестора, не спешите соглашаться. Еще один важный совет, которым многие пренебрегают – это получение юридической консультации перед подписанием окончательного договора.

Помните, привлечение инвестиций – это не благотворительность, а продажа доли вашей компании и вашей задачей является реализовать ее максимально выгодно, демонстрируя будущему партнеру, что вы дорожите проектом и верите в его успех. Не стоит отдавать инвестору более 10% своей компании, ведь вполне возможно вам потребуются еще средства и таким образом ваша доля будет неумолимо снижаться. Если последняя составит менее 50%, компания начнет вызывать сомнения в отношении заинтересованности проектом самими создателями.

Перед тем как привлечь инвестиции в бизнес также следует рассмотреть все возможные варианты его продвижения и развития без использования внешнего финансирования. Ведь если идея стоящая, а проект дееспособен даже на старте, инвесторы сами начнут обращаться к вам с предложениями, что кардинально изменит вашу позицию в заключаемой сделке.

Вопрос довольно важный, и задается им 100% препринимателей. Даже если вы ещё об этом не думали, то обязательно подумаете, просто немного позже.

Привлечение инвестиций процесс довольно непростой , и существует масса подходов к тому как это делать . Я расскажу о наиболее подходящих для российского рынка, в основном советы подойдут для малого и среднего бизнеса на относительно ранних стадиях развития , если это будет нужно в след. постах напишу такой же гайд для крупного бизнеса.

Сразу оговорюсь , что здесь речь пойдёт о ранних раундах pre seed, seed и суммах до 1 млн.$.

И так, допустим вы придумали великолепную идею, смогли собрать собственные деньги , воспользовались первым и самым простым способом привлечения инвестиций – взяли у F&F ( семья и друзья ). И у вас получился какой-то бизнес , в него стали приходить клиенты, платить вам деньги ( или не платить, тут уж как получится ), вообщем сформировались какие-то результаты. И логично, что у вас появилось желание его развивать – масштабировать. Это очень важный момент , привлекайте инвестиции только для развития – масштабирования , а не для того, чтобы просто обеспечить жизнедеятельность бизнеса , то есть просто сжечь деньги ничего качественно не улучшив в своём бизнесе. Помните ,если вашем бизнес плане основная статья будущих трат полученных инвестиций – зарплаты , то это очень плохой план.

Важный вопрос : Каким критериям должен соответствовать бизнес , чтобы быть привлекательным для вложений в него?

1. Клиентская база должна неуклонно , значительно расти от периода к периоду ( конкретный показатель колеблется в зависимости от индустрии и типа бизнеса ) , но если у вас прирост +100% от года к году в первые 2 года жизни бизнеса , можете считать , что вы очень интересный объект для инвестиций. Абсолютные цифры также должны быть значительными. Если у вас было 10 клиентов , а потом стало 20 , это само собой никому неинтересно.( в большинстве своём ).

2. Бизнес должен работать на достаточно крупном рынке , то есть иметь возможность генерировать достаточные ( многомиллионные) денежные потоки , при этом не занимая его существенной доли. В перспективе само собой.

3. Ваш бизнес может стать интересным активом для будущих раундов инвестиций , или для M&A сделок – слияния и поглощения. Любой адекватный профессиональный инвестор , как частный, так и фонд ищет для себя возможность экзита- выхода из бизнеса путём продажи доли при новом раунде инвестиций ( само собой с существенной наценкой ) , особо оптимистичные ждут IPO, кто-то расчитывает на обратный выкуп акций от компании. И почти никто не ждёт ежеквартальных или ежегодных незначительных дивидендов.

4. У вас сильная команда , которая может давать результат, при чем этот факт подтверждён реальными кейсами.

На ранних стадиях зачастую инвестируют не столько в бизнес , сколько в людей- основателей и команду.

5. Вы чётко понимаете куда вы потратите инвестиции и просчитали , что это принесёт вашему бизнесу и инвесторам. И можете это внятно донести в формате простой , но убедительной презентации.

6. У вашего бизнеса есть УТП , которое может формировать или формирует добавленную стоимость как вашего продукта , так и вашего бизнеса.

7. Ваш драйвер роста – не деньги, точнее их роль не решающая. То есть если ваш продукт растёт только с постоянной рекламой и не имеет органического прироста, то не стоит расчитывать на толпу спешащих стать вашими инвесторами фондов.

Пост уже получатся очень длинный. На этом закончу первую вводную часть.

Если вам будет интересно прочитать про то :

1. Как составить внятную инвестиционную презентацию и куда с ней идти

2. Как сформировать понятный бизнес план

3. Какие ошибки нельзя допускать при привлечении инвестиций

Ставьте “+” или пишите в комменты , чтобы я понимал , что тема интересна и стоит ее продолжать. Всем спасибо

Инвестирование стало достаточно распространенной современной формой заработка в нашей стране и за рубежом. Практически каждый человек задумывался над тем, чтобы вложить свои сбережения в какой-то проект. Но проблема привлечения инвестиций все равно является ключевой в России.

Читайте так же:  Как оформить справку о страховом стаже

Изображение - Как привлечь инвестиции в бизнес proxy?url=https%3A%2F%2Fkudainvestiruem.ru%2Fnetcat_files%2Fuserfiles%2FKudaInvest%2FRinok_investiciy%2F123

Определение «привлечение инвестиций» в современной экономике имеет такое значение: это вложение сбережений от частного лица или компании в какой-то проект с целью получения дохода. Лица, осуществляющие вложения, называются инвесторами.

Существует множество классификаций вложений, которые основаны на разных критериях. Здесь приведены самые важные из них.

Их можно разделять, например, по объекту, на который направлена инвестиционная деятельность:

  • реальные инвестиции – вложения в строительство, капитальный ремонт;
  • финансовые – вложения в ценные бумаги, в том числе и через инвестиционные фонды, выданные кредитные средства, а также лизинг;
  • спекулятивные – торговля цветными металлами и ценными бумагами.

В зависимости от формы собственности формируются определенные группы вкладчиков. Учет этого крайне важен при привлечении инвесторов в свой бизнес.

Также важным критерием для разделения вкладов на группы является форма собственности инвестиционных ресурсов. На этой классификации основаны особенности поиска и привлечения инвестиций в свой проект. Тут различают:

  • государственные – выдается для обеспечения стратегически важных проектов и может даже полностью покрывать расходы по проекту;
  • частные – вложения от частных инвесторов;
  • иностранные – вложения от лиц, которые не являются резидентами Российской Федерации. Также сюда относятся вклады от иностранных компаний.

Более подробно вы можете прочитать в материале “Виды инвестиций”.

Изображение - Как привлечь инвестиции в бизнес proxy?url=https%3A%2F%2Fkudainvestiruem.ru%2Fnetcat_files%2Fuserfiles%2FKudaInvest%2FRinok_investiciy%2F66_default

Есть несколько способов привлечения финансирования. К основным и часто встречающимся относятся:
  • вложение средств в уставной капитал предприятия;
  • долговое финансирование;
  • банковское кредитование с залоговым обеспечением;
  • облигационные займы.

Вкладывая деньги в уставной капитал предприятия, инвестор покупает долю в бизнесе. То есть у него на руках находится пакет акций, который подтверждает его права, как совладельца (акционера).

В случае долгового финансирования инвесторы являются кредиторами. Все выделенные компании средства оформляются в качестве задолженности.

Банковское кредитование с залоговым обеспечением предусматривает получение заемных средств на определенный срок. В качестве залога могут выступать акции и активы предприятия.

Облигационные займы по своей сути являются ссудами, которые выдаются заемщику, выпустившему облигации. Такие ценные бумаги подтверждают право владельцев на получение от компании-заемщика номинальной стоимости в установленные сроки.

Как заинтересовать инвестора и мотивировать его сделать вклад? Для того чтобы человеку или представителю компании захотелось осуществить вложение в какой-либо проект, он должен убедиться, что для него этот проект выгоден. Это называется инвестиционной привлекательностью.

Считается, что для гарантированного привлечения вкладчиков в свой бизнес-проект необходимо пройти 4 последовательных шага. Если все будет сделано правильно, то вопрос, как привлечь инвесторов, больше не будет головной болью.

Шаг первый – выбор партнера, в надежности которого можно быть уверенным

Изображение - Как привлечь инвестиции в бизнес proxy?url=https%3A%2F%2Fkudainvestiruem.ru%2Fnetcat_files%2Fuserfiles%2FKudaInvest%2FRinok_investiciy%2F228

В первую очередь, чтобы найти вкладчика, необходимо представлять, как он будет реагировать на какие-то обстоятельства. Например, поведение инвесторов часто зависит от того, в какой стадии своего развития находится предлагаемый им бизнес-проект. В начальной стадии своего развития он не представляет для них особого интереса, поэтому поиск инвестора и инвестиций становится в это время самой большой проблемой.

Далее по мере своего развития привлекательность проекта растет, а значит, растет и количество вкладчиков.

В завершенный проект вкладывают деньги чаще всего, потому что в этом случае уже видны риски и доходы, которые сопровождают его.

Шаг номер два – грамотно донести информацию до целевой аудитории

Проще всего осуществлять поиск вкладчиков в той же сфере деятельности, к которой относится проект, так как обычно в данном случае они будут чувствовать себя более уверено и осведомлено, это облегчает привлечение инвестиций. Но бывает и такое, что один инвестор вкладывает денежные средства в абсолютно разных сферах.

Чтобы правильно подать свой проект, нужно хорошо его проработать, оформить в привлекательном для вкладчика виде с обоснованием всех его достоинств. Эту задачу можно оставить консалтинговой службе. Также в проекте необходимо указать общий объем инвестиций, который для него необходим.

Главная цель этого этапа – доказать инвестору, что проект ему выгоден, вполне реален и рентабелен.

Успешность привлечения инвестора на этом этапе зависит от того, насколько хорошо вы подали свой проект.

Изображение - Как привлечь инвестиции в бизнес proxy?url=https%3A%2F%2Fkudainvestiruem.ru%2Fnetcat_files%2Fuserfiles%2FKudaInvest%2FRinok_investiciy%2F130820.320xp

Если в посланном резюме хорошо описан бизнес-проект, то возможный инвестор может предложить встречу. В первую очередь внимательно ознакомьтесь с его предложением, сопоставьте, совпадает ли оно с вашими потребностями.

Если предложение инвестора не особо заинтересовало, то можно немного потянуть время и подождать ответов других потенциальных вкладчиков.

К встрече подготовьтесь самым тщательным образом, чтобы не возникало никаких заминок при вашем ответе на вопросы инвесторов. Подготовьте и отрепетируйте устное представление своего предложения, себя и своей команды. Вы должны максимально ярко и энергично себя презентовать.

Привлечение инвестора и все договоренности, которые между вами были достигнуты, нужно документально закрепить. Это дает основание в случае несоблюдения договора притянуть к ответственности нарушившую ее сторону. Документальное подтверждение является завершающим этапом.

Чтобы зафиксировать все условия предоставления вклада, составляется документ, называемый «Условия сделки». Требования к его составлению:

  • обозначение всех условий, которые касаются взаимоотношений между собственником проекта и инвестором;
  • однозначность, четкость и недвусмысленность их написания, чтобы это не затрудняло в случае спорных ситуаций их трактовку;
  • четкое и полное указание форм и объемов инвестиций, а также обозначение наказания за невыполнение условий договора.

как привлечь инвестиции в бизнес и показать его с лучшей стороны

Чтобы привлечь средства собственнику нужно поставить себя на место инвестора.

Читайте так же:  Доверенность на получение зарплаты другим лицом

Многие владельцы бизнесов в России рассматривают возможность привлечения внешних инвесторов. Мотивы для поиска инвесторов могут быть самые разные: например, желание найти сильного партнера для дальнейшего развития компании, потребность в капитале с целью финансового оздоровления бизнеса, возможность монетизации своих предыдущих вложений и «выхода в деньги», компетенции, которые могут дать инвесторы (например, с точки зрения стратегии и корпоративного управления).

Однако, практика показывает, что лишь немногие предприниматели преуспевают в попытках привлечения инвестиций. Отчасти это связано с балансом спроса и предложения: профессиональных инвесторов мало, а желающих получить деньги очень много. Из каждых ста инвестиционных возможностей, которые рассматривает среднестатистический инвестиционный фонд, закрываются, в среднем, лишь от 1-3 сделок. Тем не менее немало компаний, которые все-таки находят своих инвесторов. По данным AK&M, лишь в первом полугодии 2017 г. на рынке M&A было совершено 247 сделок с участием российских компаний на общую сумму $21 млрд.
Для того чтобы повысить свои шансы на успешное привлечение инвестиций, собственникам бизнесов необходимо учитывать ряд факторов, которые инвесторы берут в расчет при принятии инвестиционного решения, среди которых можно отметить следующие.

1) Потенциал роста

2) Возврат на вложенный капитал

Помимо наличия перспектив роста, важно, насколько качественный этот рост. Зачастую бывает, что в погоне за ростом компания забывает о возврате на капитал, вложенный в развитие. К примеру, в секторе ритейла, чтобы обеспечить быстрый рост, некоторые компании стараются открывать как можно больше новых магазинов. При этом срок окупаемости некоторых магазинов составляет от 7-10 лет (что соответствует доходности

10-15%); часть магазинов не окупаются вообще. Большинство инвесторов ожидают заработать IRR (внутреннюю норму доходности) на свои инвестиции не менее 20-25%. Если же компания вкладывает свои деньги в проекты, показатели возврата на капитал (ROCE, ROI) которых ниже целевой доходности инвестора, то в долгосрочной перспективе компания будет лишь терять стоимость. Аналогичная история часто наблюдаются с интернет-компаниями: вроде бы они растут, как на дрожжах, трафик растет экспоненциально, а когда начинаешь анализировать unit economics (расчет прибыли или убытка в расчете на одну транзакцию), понимаешь, что фундаментально компания лишь теряет деньги. И чем больше будет ее масштаб, тем больше будут убытки.

3) Сильная команда менеджмента

Инвесторы очень внимательно относятся к качеству менеджмента, управляющего компанией, ведь именно ей предстоит реализовывать стратегию, благодаря которой инвестор сможет приумножить свои вложения. Часто у руля компании находится его мажоритарный владелец – основатель, который привык единолично принимать все ключевые операционные и стратегические решения. С одной стороны, хорошо, когда у компании есть яркий, харизматичный лидер. С другой стороны, компания становится слишком зависима от одного человека, и в долгосрочной перспективе это может стать препятствием для успешного развития. Бывает, что в определенный момент компании «перерастают» своих основателей, им необходимы профессиональные менеджеры, имеющие опыт управления крупными организациями. Компании, обладающие сильной линейкой топ-менеджмента, состоящей из высококлассных специалистов в своих функциональных направлениях, становятся более привлекательными с инвестиционной точки зрения.

4) Адекватная оценка

5) Выравнивание интересов между акционерами

Многие собственники стремятся найти инвесторов с целью монетизировать часть своей доли в компании и «выйти в деньги» («cash out»). Для инвесторов это может быть сигналом о том, что, раз владелец продает, значит он в действительности не настолько сильно верит в свой бизнес и его перспективы. Гораздо предпочтительнее с точки зрения инвесторов ситуация, при которой значительная часть денег направляется в развитие («cash in»). В таком случае и собственник, и инвестор находятся «в одной лодке», заработают на инвестиции вместе при последующем выходе, то есть происходит выравнивание их интересов. Выравниванию интересов также может способствовать акционерное соглашение (SHA), заключаемое с инвестором на начальном этапе инвестиции, описывающее права и обязанности сторон и порядок корпоративного управления компанией

6) Уверенность в будущем выходе

Вкладывая в компанию, инвесторы уже заранее задумываются о возможностях и перспективах их дальнейшего выхода из инвестиции ориентировочно через 3-5 лет. Учитывая общую рыночную конъюнктуру, все сложнее рассчитывать на продажу компании иностранным инвесторам, а также проведение IPO. Практика последних лет показывает, что лишь единицы российских компаний (такие, как Лента, Детский Мир, Русснефть), стоимостью более $1 млрд, имеют шансы выйти на публичный рынок. В своих финансовых моделях инвесторы закладывают все более консервативные прогнозы по оценке компании на этапе выхода. Чем больше вероятных способов выхода (например, продажа крупным игрокам, консолидирующим рынок, выкуп доли инвестора самой компанией в будущем, гарантия минимальной доходности со стороны мажоритарного владельца), тем более привлекательной становится потенциальная инвестиция. Поставив себя на место инвесторов и заранее проанализировав, какие вопросы могут их волновать, собственники компаний могут сформировать более интересное инвестиционное предложение и с большей вероятностью успешно привлечь инвестиции.

Изображение - Как привлечь инвестиции в бизнес 23423422330
Автор статьи: Виталий Потрясов

Позвольте представиться. Меня зовут Виталий. Я уже более 12 лет занимаюсь правоведением и юридическими наукам. Я считаю, что в настоящее время являюсь профессионалом в своей области и хочу помочь всем посетителям сайта решать разнообразные задачи. Все материалы для сайта собраны и тщательно переработаны для того чтобы донести в удобном виде всю нужную информацию. Однако чтобы применить все, описанное на сайте всегда необходима консультация с профессионалами.

Обо мнеОбратная связь
Оцените статью:
Оценка 5 проголосовавших: 6

ОСТАВЬТЕ ОТВЕТ

Please enter your comment!
Please enter your name here